? 各人怎么看

踩坑王：日经指数上涨0.8% 科技和电子股领涨|随着对人工智能（AI）股票的热情一连，，，，，，日本股市早盘走高。。。。
。日经指数上涨0.8%，，，，，，报63，，，，，，139.88点。。。。
？
？？？？萍肌⒌缱雍推倒闪煺恰。。。
。软银集团上涨3.0%，，，，，，发那科上涨6.7%，，，，，，本田汽车上涨5.0%。。。。
。投资者关注日本企业盈利情形。。。。
。 (?254)

焦点主干：5月15日美股成交额前20：博通市值首次突破2万亿美元|周四美股成交额第1名英伟达收高4.39%，，，，，，为一连第七个生意日上涨，，，，，，股价再创历史新高，，，，，，成交410.77亿美元，，，，，，市值突破5.7万亿美元。。。。
。|英伟达即将于5月20日宣布2027财年第一季度财报。。。。
。Seeking Alpha剖析师在财报前夕指出，，，，，，只管面临高预期门槛，，，，，，但这家AI芯片巨头的焦点营业驱动力依然稳固。。。。
。|剖析师以为，，，，，，目今AI基础设施的运算需求一连逾越供应能力，，，，，，这种紧俏时势预计将延续至2027年。。。。
。数据中心营业作为英伟达的焦点增添引擎，，，，，，预计将继续受益于Blackwell系列芯片的强劲放量。。。。
；；；；；；ㄆ煺雇鸔1营收将达800亿美元，，，，，，比市场共识横跨约14亿美元，，，，，，主要归功于B300芯片超预期的产能爬坡。。。。
。|华尔街普遍预计英伟达将再次交出“业绩超预期并上调指引”的亮眼效果单。。。。
。RBC资笔聘出，，，，，，英伟达已往三个季度的收入平均较市场预期横跨3%。。。。
。富国银行剖析师更是构建了以千兆瓦容量为驱动的新模子，，，，，，展望2027财年数据中心收入将达3545亿美元，，，，，，并因此将目的价大幅上调至315美元。。。。
。|别的周四有报道称，，，，，，美国商务部已批准约10家中国企业购置英伟达H200芯片，，，，，，获批名单包括一众互联网企业，，，，，，遐想、富士康中分销商及效劳器相关企业也已获得相关授权。。。。
。|凭证允许条款，，，，，，每家获批客户最多可购置7.5万颗H200芯片，，，，，，既可直接向英伟达采购，，，，，，也可通过授权分销商购置。。。。
。遐想方面已向媒体确认，，，，，，其是获准在中国销售H200的企业之一。。。。
。|第2名美光收跌3.44%，，，，，，成交333.35亿美元。。。。
。昨日该股首次收在800美元之上，，，，，，创历史新高，，，，，，市值首次突破9000亿美元。。。。
。美银将美光股价目的从500美元上调至950美元，，，，，，同时维持对该股的“买入”评级。。。。
。该行以为，，，，，，未来几年，，，，，，与人工智能效劳器和数据中心相关的内存芯片需求增速将继续凌驾供应增速。。。。
。这种供需失衡正在成为看涨故事的主要组成部分。。。。
。|第3名特斯拉收跌0.44%，，，，，，成交201.48亿美元。。。。
。美国总统特斯拉访华，，，，，，17家美国至公司CEO随行，，，，，，其中包括特斯拉公司CEO马斯克。。。。
。|第7名Cerebras Systems收高68.15%，，，，，，成交109.03亿美元。。。。
。该股周四乐成上岸纳斯达克，，，，，，主承销商为摩根士丹利、花旗、巴克莱与瑞银集团。。。。
。作为英伟达最强有力的挑战者之一，，，，，，Cerebras以185美元的刊行价，，，，，，以及筹资55.5亿美元的体量，，，，，，成为2026年迄今全球规模最大的IPO。。。。
。|Cerebras乐成上市后也成为年内美股最大规模的IPO。。。。
。此前，，，，，，IPO最大召募金额为今年4月上市的美国室内空气解决计划供应商麦迪逊，，，，，，召募资金22亿美元。。。。
。|第11名博通收高5.52%，，，，，，股价创历史新高，，，，，，成交83.68亿美元，，，，，，市值首次突破2万亿美元。。。。
。Wolfe Research重申对英伟达、博通及迈威尔科技的“跑赢大市”评级，，，，，，并增补称英伟达仍是最看好的投资标的，，，，，，该股的近期跑输并未改变对其基本面的判断。。。。
。剖析师Chris Caso体现，，，，，，此前令AI运算股承压的云端资笔僻出疑虑，，，，，，在各大科技巨头宣布强劲的第一季业绩后已大幅消逝，，，，，，超大规模云端效劳商的支出展望一连上调。。。。
。|第12名思科收高13.41%，，，，，，成交81.81亿美元。。。。
。AI（人工智能）订单激增，，，，，，推动网络装备巨头思科交出一份令市场惊喜的财报。。。。
。外地时间5月13日，，，，，，思科宣布阻止4月25日的2026财年第三财季业绩。。。。
。报告时代，，，，，，公司营收158.4亿美元，，，，，，同比增添12%，，，，，，高于市场预期的155.6亿美元；；；；；；非美国通用会计准则（Non-GAAP）下净利润42亿美元，，，，，，同比增添10%；；；；；；摊薄后每股收益（EPS）1.06美元，，，，，，高于市场预期的1.04美元。。。。
。|同时，，，，，，思科宣布，，，，，，作为公司重组妄想的一部分，，，，，，将镌汰占总员工数5%以下的近4000个事情岗位，，，，，，将投资转向AI及相关增添领域。。。。
。|第14名台积电收高4.48%，，，，，，成交76.93亿美元。。。。
。据媒体周四报道，，，，，，台积电正加速产能扩充，，，，，，并妄想于2026年新建九座晶圆厂及先进封装设施，，，，，，以应对未来需求。。。。
。公司同时上调了对2030年全球半导体市场规模的展望至1.5万亿美元。。。。
。|第20名高通收跌6.14%，，，，，，成交49.27亿美元。。。。
。凭证群智咨询（Sigmaintell）数据，，，，，，2026年第一季度，，，，，，全球智能手机SoC总出货量约为2.9亿颗，，，，，，同比下滑约4.0%。。。。
。其中，，，，，，以价钱敏感用户为目的的中低端机型市场受到的攻击最为显着，，，，，，因本钱上升导致的终端涨价抑制了消耗需求，，，，，，进而使品牌方削减备货与芯片采购，，，，，，千元机市场销量下滑尤为突出。。。。
。 (?309)

智囊：全球投行上调人民币汇率预期|今年以来人民币汇率稳步走强，，，，，，阻止周一，，，，，，人民币兑美元年内升值近 3%，，，，，，报 1 美元兑 6.8040 元人民币；；；；；；兑一篮子主要商业同伴钱币升值约 2.6%。。。。
。|看多人民币基本面，，，，，，预判汇率将延续温顺升值，，，，，，将年底人民币兑美元汇率预期以后前 6.75 上调至6.65。。。。
。 汇丰剖析师体现：除出口优势外，，，，，，人民币国际化、全球外汇储备去美元化、海内经济结构调解，，，，，，是支持人民币走强的内部焦点因素；；；；；；外部层面，，，，，，自 2025 年 5 月起，，，，，，中美经贸关系趋于稳固、相助气氛显着改善。。。。
。|以为中国今年入口数据大幅回暖，，，，，，将进一步推感人民币升值。。。。
。 该行经济学家熊毅、欧德云指出：中国上游原质料入口大增，，，，，，后续有望发动出口订单回暖、海内内需苏醒，，，，，，或两大趋势同步展现。。。。
。 德银将 2026 年尾人民币兑美元基准升值预期，，，，，，由 6.7 上调至6.55。。。。
。|依托中国创下新高的对外顺差与强劲出口实力，，，，，，看好人民币迎来更长期的升值行情。。。。
。 高盛称，，，，，，只管伊朗时势冲突、能源价钱走高带来外部压力，，，，，，但中恒久人民币走势依旧向好。。。。
。全球能源清静结构与可再生能源投资热潮，，，，，，将一连利好中国出口商业。。。。
。 该行下调汇率预期点位： 3 个月、6 个月、12 个月人民币兑美元目的价划分看至6.80、6.70、6.50，，，，，，此前预期为 6.85、6.80、6.70。。。。
。 (?856)